近期，DeepSeek開源多款AI大模型，通過技術(shù)創(chuàng)新實現(xiàn)降本增效，以極低成本實現(xiàn)推理能力比肩海外領先模型水平。據(jù)Xsignal統(tǒng)計，2025年1月10日至2月8日，DeepSeek國內(nèi)APP端的日均活躍用戶數(shù)達3494萬，海外APP端達3685萬。其“開源+低價+蒸餾”模式，正加速推動AI生態(tài)完善和應用落地。2025年，眾多科技企業(yè)紛紛加碼AI眼鏡賽道，百度、小米、字節(jié)跳動等大廠入局，計劃發(fā)布多款AI眼鏡產(chǎn)品。據(jù)Wellsenn統(tǒng)計，2024年全球AI眼鏡銷量達152萬臺，預計2025年達350萬臺。隨著DeepSeek低成本、高性能優(yōu)勢凸顯，其端側(cè)AI能力將為AI眼鏡市場注入強大動力，助力AI眼鏡產(chǎn)品銷量持續(xù)增長。

AI 眼鏡是傳統(tǒng)眼鏡向AR/MR眼鏡迭代的過渡形態(tài)，當前以智能音視頻應用為主

AI眼鏡是便攜、可交互的可穿戴設備，AI端側(cè)最佳載體之一。眼鏡同時靠近嘴、耳朵和眼睛，能自然地實現(xiàn)聲音、語言、視覺的交互。AI眼鏡不僅具備傳統(tǒng)眼鏡的視力矯正/遮光功能，還集成了耳機、攝像頭、WiFi、藍牙等電子模塊，支持音頻、拍攝、無線通訊等。隨著AI大模型多模態(tài)能力的提升，終端廠商開始將其搭載至AI眼鏡，提供智能問答、一鍵拍攝、實時翻譯等功能。

與AR眼鏡相比，AI眼鏡兼具功能、價格和佩戴舒適度等優(yōu)勢，更易被消費者接受。AR眼鏡通過光學顯示系統(tǒng)將虛擬信息疊加到現(xiàn)實世界，提供實時信息顯示、虛擬導航、3D模型展示等功能。AI眼鏡去除AR眼鏡的增強現(xiàn)實功能，保留語音、攝影等基礎功能，并增加AI功能，更適合日常使用。同時，AI眼鏡因無光學顯示系統(tǒng)，重量和佩戴舒適度接近普通眼鏡，成本也相對較低。如李未可的Meta Lens Chat和閃極的AI拍拍鏡，售價均已下探至千元以下。

AI眼鏡主要分為三類：AI音頻眼鏡、“音頻+攝像”AI眼鏡和“AI+AR”眼鏡，其中“AI+AR”眼鏡仍處布局階段。AI音頻眼鏡以智能語音交互為主，生產(chǎn)工藝和產(chǎn)品最為成熟；“音頻+攝像”AI眼鏡增加了攝像頭模塊，集成度、重量、研發(fā)成本相對較高，但引入了AI圖像識別功能，用戶體驗和市場接受度較高。如Ray-Ban Meta的影像功能備受用戶關注?！癆I+AR”眼鏡在鏡片中嵌入顯示屏模組，具備實時內(nèi)容輸出、手勢交互等功能，雖已有產(chǎn)品出現(xiàn)，但工藝尚未成熟，用戶體驗和市場接受度不佳。據(jù)wellsenn預測，到2030年，“AI+AR”技術(shù)成熟，“AI+AR”眼鏡將進入高速發(fā)展期；到2035年，“AI+AR”眼鏡將全面替代音視頻AI眼鏡。

眾多科技企業(yè)加碼AI眼鏡賽道，國內(nèi)已具備完整產(chǎn)業(yè)鏈體系

VR/AR廠商、互聯(lián)網(wǎng)/手機廠商、初創(chuàng)公司等科技企業(yè)各取所長快速切入AI眼鏡賽道，搶占AI硬件入口。據(jù)VR陀螺數(shù)據(jù)，截至2024年11月20日，已有36家（含海外）廠商公開入局AI眼鏡，涉及產(chǎn)品超50款。國內(nèi)“AR四小龍”（Xreal、雷鳥創(chuàng)新、Rokid、INMO）圍繞“智能眼鏡”產(chǎn)品定義及適用場景探索多年，具備技術(shù)、品牌和市場優(yōu)勢。如XREAL深耕美國、日本、韓國等海外市場，在海外市場開拓、核心部件研發(fā)和營銷推廣方面實力較強。百度、字節(jié)、華為、小米等互聯(lián)網(wǎng)/手機大廠憑借AI能力和硬件技術(shù)積累，正在加快布局AI眼鏡業(yè)務。如百度的文心一言、字節(jié)的豆包等AI大模型已具備應用場景和用戶基礎，“硬件化”將增加市場存量并提升用戶體驗。李未可、閃極等初創(chuàng)公司借助融資支持和主流AI大模型能力，不斷完善產(chǎn)品生態(tài)。如李未可聚焦“AI+AR”眼鏡，成立三個月便拿到字節(jié)跳動融資，計劃搭載豆包等AI模型推出多款產(chǎn)品。

科技企業(yè)和傳統(tǒng)眼鏡廠商合作已成AI眼鏡行業(yè)主流商業(yè)模式。傳統(tǒng)眼鏡廠商在鏡片質(zhì)量、光學安全性及人體工學設計上具備深厚積累，市場接受度及認可度很高，具備渠道、專業(yè)服務等優(yōu)勢。傳統(tǒng)眼鏡廠商和科技企業(yè)合作的商業(yè)模式已被Meta驗證成功，如Meta負責產(chǎn)品定義及開發(fā)，雷朋負責提供品牌加成和銷售網(wǎng)絡。國內(nèi)科技企業(yè)紛紛效仿以補齊市場短板，如華為、雷鳥創(chuàng)新、Rokid、星紀魅族、李未可等已與頭部眼鏡渠道商博士眼鏡建立合作關系。部分科技企業(yè)因缺乏AI大模型優(yōu)勢，開啟了與AI大模型廠商和傳統(tǒng)眼鏡廠商三方合作的模式，如閃極的AI拍拍鏡與潮流眼鏡品牌LOHO合作，并接入訊飛星火、通義千問、Kimi、智譜等國內(nèi)十余家主流AI大模型。

國內(nèi)AI眼鏡產(chǎn)業(yè)鏈各環(huán)節(jié)均已成熟完善。上游側(cè)，芯片和光顯模組是核心硬件。據(jù)Wellsenn XR數(shù)據(jù)，SoC芯片是Ray-ban meta眼鏡硬件的最大成本項，占比超1/3。當前AI眼鏡多采用高通芯片，國產(chǎn)SoC芯片廠商，如紫光展銳、恒玄科技等正在加速追趕。光顯模組在AR設備BOM成本中占比超40%，未來亦將是“AI+AR”眼鏡成本的核心。歌爾股份在聲學、MEMS傳感器和光學等領域技術(shù)積累深厚，在全球處領先地位。中游側(cè)，主要由OEM/ODM廠商、AI大模型廠商構(gòu)成。歌爾股份自2020年拿下Oculus Quest2的獨供大單后，已成索尼、HTC和Pico等主流VR/AR品牌的代理生產(chǎn)商，是全球XR代工龍頭。下游側(cè)，主要由品牌商和渠道商構(gòu)成。當前，Meta和雷朋合作的AI眼鏡Ray-Ban Meta憑借先發(fā)優(yōu)勢，占據(jù)全球主要市場。國內(nèi)AI眼鏡市場雖處起步階段，但“AR四小龍”正在加快布局。據(jù)IDC數(shù)據(jù)，2023年全球AR市場前四名均為我國廠商，分別是Xreal（45%）、Rokid（14%）、雷鳥創(chuàng)新（13%）、INMO（6%）。

AI眼鏡已率先在C端實現(xiàn)放量，2025將成AI眼鏡爆發(fā)元年

AI大模型大幅提升AI眼鏡交互體驗，帶動C端銷量快速提升。大模型成熟前，多數(shù)AI眼鏡主要通過鏡腿觸控/按鈕、手機進行交互。AI大模型能夠更連貫、準確地理解用戶意圖，解放雙手，顯著提升交互體驗和效率。如搭載大模型的Ray-Ban Meta不僅能準確執(zhí)行系統(tǒng)指令，還能提供天氣、時間、新聞等信息查詢服務，并能識別拍攝物體，簡化了用戶使用手機輸入搜索的繁瑣流程。2021年9月，Meta與雷朋聯(lián)名推出初代AI眼鏡Ray-Ban Stories，截至2023年2月累計僅售出約30萬副。Meta Ray-Ban眼鏡在2023年10月添加類似Siri的語音助手功能，2024年4月搭載Meta Llama3大模型，具備更復雜的指令處理與交互能力。據(jù)IDC數(shù)據(jù)，23Q4/24Q1/24Q2 Ray-Ban Meta出貨量分別為36/10/50+萬副；截至24Q2，Ray-Ban Meta累計銷量已超100萬副。據(jù)官方公布數(shù)據(jù)，閃極的AI拍拍鏡發(fā)售后，24小時內(nèi)預訂超過5萬臺。

2025年多款AI眼鏡將陸續(xù)推出，市場空間廣闊。一方面，AI眼鏡將向體育等“AI+影像”交互場景延伸，且DeepSeek將進一步提升其交互體驗。Meta計劃在2025年推出Oakley品牌的AI眼鏡和配備顯示屏的AI眼鏡，其中Oakley品牌產(chǎn)品將把攝像頭置于鏡框中心，目標用戶為自行車手和運動愛好者。2025年1月，雷鳥創(chuàng)新發(fā)布雷鳥v3，通過高精度攝像頭和多模態(tài)AI，提供豐富拍攝和交互體驗。字節(jié)、阿里、百度、小米等也計劃在2025年發(fā)布AI眼鏡產(chǎn)品。Rokid、星紀魅族等已接入DeepSeek大模型以優(yōu)化AI服務。另一方面，傳統(tǒng)眼鏡市場穩(wěn)健增長，將帶動AI眼鏡市場空間持續(xù)放大。據(jù)Wellsenn數(shù)據(jù)，2023年全球眼鏡銷量約15.6億副，其中近視眼鏡6.9億副、太陽眼鏡8.1億副，預計到2027年，全球眼鏡銷量將增長至17.3億副。傳統(tǒng)眼鏡市場龐大的消費群體基礎，將為AI眼鏡的長遠增長預備充足的替代拓展空間。據(jù) Wellsenn XR預測，AI眼鏡將從2025年開始向傳統(tǒng)眼鏡快速滲透，預計2035年全球銷量達到14億臺，與智能手機規(guī)模相當。

運營商可以做哪些布局

依托網(wǎng)絡基礎設施、用戶資源、渠道等優(yōu)勢，運營商一是可把握AI眼鏡的影像等功能帶來的較大網(wǎng)絡流量需求，帶動流量卡號銷售，并優(yōu)化網(wǎng)絡套餐服務，如推出AI眼鏡業(yè)務專屬套餐；二是與AI眼鏡整機廠商合作，打造自己的AI眼鏡品牌，并基于龐大的線下營業(yè)廳網(wǎng)絡，為用戶提供便捷的體驗和銷售服務；三是把握B端市場機遇，積極與行業(yè)客戶合作，推動AI眼鏡在安防、醫(yī)療、教育等行業(yè)的應用；四是基于自研AI大模型能力底座，從“垂域”、“端側(cè)”、“云側(cè)”三個路徑，聯(lián)合TOP級廠商，打造接入自研AI基礎大模型的智能穿戴系列產(chǎn)品。